每經編輯｜每經記者 鄧莉蘋    

互聯(lián)網金融頂層設計終于出爐 到底有哪些干貨？

每經記者 鄧莉蘋

萬眾矚目的互聯(lián)網金融指導意見終于出來了～

7月18日，中國人民銀行等十部委發(fā)布《關于促進互聯(lián)網金融健康發(fā)展的指導意見》（下稱《意見》）， 6000多字的全文，對互聯(lián)網金融相關的方方面面的內容進行了闡述，那么，這部可以視作互聯(lián)網金融基本法的《意見》到底說了些啥？

1.明確了什么是互聯(lián)網金融。

央行有關負責人答記者問時表示，互聯(lián)網金融是傳統(tǒng)金融機構與互聯(lián)網企業(yè)利用互聯(lián)網技術和信息通信技術實現資金融通、支付、投資和信息中介服務的新型金融業(yè)務模式?；ヂ?lián)網金融的主要業(yè)態(tài)包括互聯(lián)網支付、網絡借貸、股權眾籌融資、互聯(lián)網基金銷售、互聯(lián)網保險、互聯(lián)網信托和互聯(lián)網消費金融等。

以前沒有互聯(lián)網金融的明確定義，隨便誰都可以說我在做互聯(lián)網金融，現在，互聯(lián)網金融這班快車不是隨便誰都可以搭了～

2. 鼓勵銀行、證券、保險、基金、信托和消費金融等金融機構的加入。

《意見》中稱，鼓勵銀行、證券、保險、基金、信托和消費金融等金融機構依托互聯(lián)網技術，實現傳統(tǒng)金融業(yè)務與服務轉型升級，積極開發(fā)基于互聯(lián)網技術的新產品和新服務。支持有條件的金融機構建設創(chuàng)新型互聯(lián)網平臺開展網絡銀行、網絡證券、網絡保險、網絡基金銷售和網絡消費金融等業(yè)務。支持互聯(lián)網企業(yè)依法合規(guī)設立互聯(lián)網支付機構、網絡借貸平臺、股權眾籌融資平臺、網絡金融產品銷售平臺，建立服務實體經濟的多層次金融服務體系，更好地滿足中小微企業(yè)和個人投融資需求，進一步拓展普惠金融的廣度和深度。鼓勵電子商務企業(yè)在符合金融法律法規(guī)規(guī)定的條件下自建和完善線上金融服務體系，有效拓展電商供應鏈業(yè)務。

以前，銀行等機構在互聯(lián)網金融方面都是相當低調的，只做不說，現在應該可以大聲喊出“我在做互聯(lián)網金融”了。

3.明確監(jiān)管責任?；ヂ?lián)網金融公司終于也是有“媽”的孩子了。

按照《意見》互聯(lián)網支付業(yè)務由人民銀行負責監(jiān)管；網絡借貸業(yè)務、互聯(lián)網信托業(yè)務、互聯(lián)網消費金融業(yè)務由銀監(jiān)會負責監(jiān)管；股權眾籌融資業(yè)務由證監(jiān)會負責監(jiān)管；互聯(lián)網基金銷售業(yè)務由證監(jiān)會負責監(jiān)管；互聯(lián)網保險業(yè)務由保監(jiān)會負責監(jiān)管。

4.明確資金存管只能在銀行。

《意見》中稱，從業(yè)機構應當選擇符合條件的銀行業(yè)金融機構作為資金存管機構，對客戶資金進行管理和監(jiān)督，實現客戶資金與從業(yè)機構自身資金分賬管理。人民銀行會同金融監(jiān)管部門按照職責分工實施監(jiān)管，并制定相關監(jiān)管細則。

很多銀行之前已經做了相關的資金存管的準備，但是監(jiān)管意見沒下來，最終都不敢做，以后應該可以光明正大的做業(yè)務了～

5.鼓勵上市。

《意見》中稱，支持社會資本發(fā)起設立互聯(lián)網金融產業(yè)投資基金，推動從業(yè)機構與創(chuàng)業(yè)投資機構、產業(yè)投資基金深度合作。鼓勵符合條件的優(yōu)質從業(yè)機構在主板、創(chuàng)業(yè)板等境內資本市場上市融資。

很多互聯(lián)網金融公司對資本市場覬覦已久，但是奈于沒有監(jiān)管出臺，所以只能各種辦法曲折前進，現在細則出來了，這些公司可以放開手腳前進了～

6. 明確P2P平臺只能是信息中介。

《意見中》稱，網絡借貸包括個體網絡借貸（即P2P網絡借貸）和網絡小額貸款。個體網絡借貸是指個體和個體之間通過互聯(lián)網平臺實現的直接借貸。在個體網絡借貸平臺上發(fā)生的直接借貸行為屬于民間借貸范疇，受合同法、民法通則等法律法規(guī)以及最高人民法院相關司法解釋規(guī)范。個體網絡借貸要堅持平臺功能，為投資方和融資方提供信息交互、撮合、資信評估等中介服務。個體網絡借貸機構要明確信息中介性質，主要為借貸雙方的直接借貸提供信息服務，不得提供增信服務，不得非法集資。

簡單來說，p2p平臺只能是中介平臺，而且交易雙方必須是個體與個體之間。屬于民間借貸，也就是說利率要在同期年利率的4倍以內?，F在很多的p2p平臺，很多是直接審核項目放上來還提供擔保，也有的為了公司建立一個平臺和另外一個小貸公司來合作，且看以后的發(fā)展方向。

7.股權眾籌明確“公開、小額”。

《意見》中稱，股權眾籌融資主要是指通過互聯(lián)網形式進行公開小額股權融資的活動。股權眾籌融資必須通過股權眾籌融資中介機構平臺（互聯(lián)網網站或其他類似的電子媒介）進行。

此前的眾籌管理辦法（征求意見稿）明確眾籌只能向特定對象公開，且人數不能超過200人，但是此次《意見》中明確了可以公開小額，是一大突破。